Les traders actifs utilisent la triangulation pour des profits rapides.
La triangulation monétaire permet aux cambistes de tirer parti des disparités existant sur le marché des devises. L'idée de base de la triangulation est relativement simple, bien qu'il soit relativement difficile et rare de trouver des possibilités de triangulation rentable. Par conséquent, le négociant en devises ne doit pas compter sur la triangulation exclusivement pour le revenu.
Définition
Les monnaies sont échangées par paires. Si la devise que vous avez sous la main ne peut pas être convertie directement dans la devise que vous souhaitez obtenir, vous devez effectuer un processus de triangulation. Supposons, par exemple, que vous ayez des livres sterling et souhaitez les convertir en couronnes suédoises. Cependant, aucune institution ne cite un prix de couronnes libellées en livres. Dans ce cas, vous devrez peut-être convertir les livres en euros et ensuite convertir vos euros en couronnes. De cette façon, vous pouvez commencer avec des livres et finir avec des couronnes, même si aucune contrepartie bancaire ou monétaire ne souhaite ou n'est en mesure d'effectuer un échange direct entre les deux devises.
Profiter de la triangulation
Lorsque les traders effectuent des transactions de triangulation dans un but lucratif, leur but n'est pas de réaliser une conversion autrement impossible, mais de gagner de l'argent avec les imperfections du marché. Pour que les opérations de triangulation soient réussies, les trois devises en question doivent être directement convertibles.
Supposons que vous ayez des livres 100 et que chaque livre achète deux euros. Imaginez également que chaque euro achète des couronnes 1.5. À partir de livres 100, vous pouvez acheter des euros 200, puis des couronnes 300. Maintenant, voici où cela devient intéressant. Si le taux de change entre couronnes et livres est tel que 2.9 couronnes achète une livre, vous pouvez convertir vos couronnes 300 en livres 103.4. En d'autres termes, vous venez de créer des livres en 3.4.
Vitesse
Un commerce de triangulation rentable n'est possible que s'il existe des imperfections du marché. Si le taux de change entre livres et couronnes avait été de 3 à 1, une telle opportunité de profit n'existerait pas. En réalité, une triangulation rentable est très rarement possible car lorsque de telles opportunités se présentent, les traders exécutent des transactions qui tirent parti des imperfections et les prix ajustent à la hausse ou à la baisse jusqu'à ce que les opportunités disparaissent. Dans l'exemple précédent, les couronnes étaient trop chères.
Comme nous l'avons vu, tirer parti de cette opportunité implique de vendre des couronnes, ce qui entraînera une dépréciation du prix de cette devise et l'opportunité de triangulation va bientôt disparaître. Par conséquent, l'élément le plus important d'une stratégie de triangulation réussie est la rapidité. Vous devez capitaliser sur les opportunités dès qu'elles se présentent, car elles ne dureront probablement pas très longtemps. Les traders professionnels utilisent des programmes informatiques qui recherchent en permanence des opportunités et, dans certains cas, exécutent automatiquement des transactions rentables.
Considérations
Une autre caractéristique des opérations de triangulation est la marge bénéficiaire extrêmement mince. Un bénéfice de 1 pour cent d'un commerce de triangulation est presque inconnu. En fait, un dixième de 1% ferait sourire les yeux de la plupart des commerçants. Par conséquent, vous devez vous assurer de payer la commission la plus basse possible. Sinon, vos commissions effaceront tous vos maigres bénéfices et entraîneront éventuellement une perte. Cherchez le courtier ayant le taux de commission le plus bas et négociez avec acharnement pour réduire encore les commissions. Surveillez vos autres coûts, tels que les abonnements aux services de nouvelles, les systèmes informatiques et les dépenses liées au personnel.
